La cartera hipotecària d'Espanya experimentarà una caiguda de l'1,7% aquest any i no recuperarà els nivells vistos el 2022 fins a l'any 2026, segons es desprèn d'un informe elaborat per la consultora EY. En concret, la firma de serveis professionals calcula que el saldo viu de la cartera hipotecària espanyola finalitzarà l'any descendint un 1,7%, fins a 484.000 milions d'euros. En els anys següents tornarà a créixer, però no serà fins d'aquí a tres anys quan recuperi els nivells de l'any passat.

Per a 2024 s'estima una pujada del 0,4%, fins als 486.000 milions, mentre que el 2025 l'increment serà de l'1,1%, fins a 491.000 milions. El 2026 el saldo viu se situarà en 505.000 milions, un 2,8% més.

"Les condicions de finançament seguiran endurint-se"

En un entorn d'alts tipus d'interès, l'informe publicat per EY afirma que les condicions de finançament continuaran endurint-se, la qual cosa impactarà en la demanda, i també en la morositat. No obstant això, el baix rendiment dels crèdits hipotecaris es compensarà pel crèdit al consum i pels préstecs a empreses. D'aquesta forma, el crèdit total de les entitats financeres tancarà aquest any en 1,222 bilions d'euros, un 1,2% menys, encara que el 2024 creixerà un 1,2%, fins als 1,236 bilions, per situar-se en 1,276 bilions el 2025 (+3,2%) i en 1,317 bilions el 2026 (+3,3%).

"Malgrat les incerteses que ens envolten, podem ser optimistes de cara als pròxims anys, amb un cicle de pujada de tipus que està arribant a la seva fi i una inflació cada vegada més controlada. A més, estem convençuts que el desplegament dels fons NGEU impulsaran significativament la inversió i dinamitzaran l'activitat de finançament de les entitats de crèdit", ha recalcat el soci responsable de Serveis Financers d'EY Espanya, Pedro Pérez.

Augment de la morositat

Malgrat l'increment en els préstecs, EY considera que es produirà un augment en la morositat. Així, la ràtio de préstecs fallits escalarà aquest any set dècimes, fins al 4,2%, mentre que l'any que ve avançarà fins al 5,8%. "Tot això ha de veure's com una oportunitat per als bancs espanyols de millorar les seves estratègies de gestió de riscos i atenció als clients, de manera que puguin continuar el camí d'enfortiment del sector bancari iniciat després de la crisi financera de 2007", ha postil·lat Pérez.

Pel que respecta al conjunt de l'eurozona, informe elaborat per EY preveu un alentiment en el creixement dels crèdits, passant del 5% el 2022, la xifra més alta en 14 anys, a increments més modestos del 2,1% el 2023 i de l'1,7% el 2024. Aquesta desacceleració es deu a la caiguda de la demanda de crèdit a tota la regió.

La demanda d'hipoteques, que representen una part significativa del total de préstecs en l'àrea de l'euro, es desaccelerarà a l'1,4% de creixement el 2023, la taxa més baixa des de 2014 i molt per sota del creixement del 4,9% de l'any passat. Tanmateix, s'espera un repunt en els anys següents, assolint un creixement hipotecari del 2,5% el 2024, del 3% el 2025 i del 3,5% el 2026.