Los fondos I Squared y TDR, a través de la sociedad Amber, han presentado la oferta más elevada, de 12,78 euros por acción, en la pugna por el control de la empresa de inspección técnica de vehículos Applus, según los datos ofrecidos por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV). Las dos entidades competidoras, Amber y el fondo de inversión estadounidense Apollo, que habían formulado opas sobre Applus, han mejorado sus ofertas al cumplir este viernes el plazo dado por el regulador bursátil para hacerlo.
Amber ha solicitado autorización para modificar su oferta y elevar la contraprestación en efectivo hasta 12,78 euros por cada acción de Applus, desde los 11 euros que ofrecía inicialmente. Apollo, por su parte, ha pedido autorización para aumentar su oferta en efectivo hasta 12,51 euros por título, aumentando así los 10,65 euros iniciales. De hecho, según la CNMV, la modificación o mejora requería necesariamente una elevación del precio por encima de 11 euros por acción. El regulador bursátil también ha informado de que no se ha cumplido el requisito para que Manzana Spain Bidco, que canaliza la opa de Apollo como oferente inicial, pudiera presentar una última mejora en el precio de la oferta.
Según la CNMV, las modificaciones de las dos ofertas serán tramitadas porque reúnen los requisitos establecidos. No obstante, los dos oferentes tendrán que presentar ante el supervisor garantías complementarias en los tres próximos días hábiles, hasta el 3 de mayo. El plazo de aceptación de las ofertas se reiniciará tras la publicación de los anuncios, una vez se autoricen las modificaciones de las ofertas. Tanto la autorización de las modificaciones de ambas ofertas como la difusión de sus nuevas condiciones se producirá en las mismas fechas.
Los accionistas de Applus podrán hacer aceptación múltiple y, en tal caso, deberá indicarse el orden de preferencia de cada una de las ofertas, aunque también podrán hacer declaraciones de aceptación única. Apollo y Amber mantienen desde hace meses una batalla por el control de Applus. Apollo anunció la opa a finales de junio y en septiembre I Squared y TDR lanzaron una contraopa.
Suspensión de la cotización
La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha reanudado la cotización de Applus+ a las 14.30 horas de este viernes tras suspenderla temporalmente durante alrededor de una hora después de que los fondos Apollo (a través de su sociedad instrumental Manzana Spain Bidco) e ISQ y TDR (mediante su consorcio Amber EquityCo) elevasen sus ofertas públicas de adquisición (OPA) sobre la compañía hasta 12,51 y 12,78 euros por título, respectivamente.
En concreto, la cotización de la compañía en torno a las 14.45 horas de este viernes se situaba en 12,82 euros, lo que supone incremento del 10,7% en comparación con los 11,58 euros en los que cerró la jornada bursátil del jueves. Tanto Apollo como ISQ y TDR tenían hasta las 12.00 horas de este viernes para entregar en un sobre cerrado a la CNMV su decisión de si mantenían o mejoraban sus ofertas presentadas hasta el momento.
En concreto, Apollo elevó su OPA sobre Applus+ hasta los 12,51 euros por título, lo que supone una mejora del 17,46% sobre los 10,65 euros que ofrecía anteriormente, mientras que ISQ y TDR mejoraron su propuesta hasta 12,78 euros, un 16,18% más que los 11 euros anteriores. De este modo, la oferta de Apollo valora el 100% de Applus+ en 1.614,7 millones de euros, mientras que ISQ y TDR lo hacen en casi 1.650 millones de euros. Tras la apertura de los sobres cerrados con las nuevas ofertas, la CNMV ha decidido suspender cautelarmente y con efectos inmediatos la cotización de Applus, según ha informado el regulador en torno a las 13.30 horas de este viernes.